IF2107收跌1.03%,IH2107收跌0.93%,IC2107收跌0.71%。今日两市普跌格局,3100多只个股下跌,热点题材回落、板块轮动承接较差,资金风险偏好降低。两市成交额重回万亿之下,今日成交额降至9947亿元。北上资金连续两天净卖出,今日净卖出31.39亿元,其中沪股通净卖出27.25亿元,深股通净卖出4.14亿元。中国央行今日逆回购操作继续放量,开展300亿元逆回购操作,连续四天单日逆回购操作超过100亿元,短期对于市场来说是个比较好的信号。基本面上,国内5月PMI数据显示,制造业PMI稳中趋缓,非制造业表现亮眼,经济的稳步运行对于股指下方仍是支撑。国内5月通胀数据显示PPI再度超市场预期上行,CPI虽也有上行但未及市场预期,PPI-CPI的剪刀差值创历史新高。由于价格传导的不通畅,中下游企业的利润空间受到较强挤压,但也是由于涨价未传导至消费端,因此国内货币政策仍将以稳为主。周一晚间央行公布货币政策委员会第二季度例会新闻稿,对于经济的描述更加积极,在新闻稿中取消了“保持对经济恢复的必要支持力度”,但对于货币政策的定调基本未变,整体仍将以稳为主,但不会明显宽松。上周市场受鲍威尔发言及央行逆回购操作突然放量影响,北上资金大幅流入,两市成交额维持在万亿之上,三大期指均不同程度收涨。本周建议重点关注两市的量能情况,量能不缩,市场下跌风险整体可控。
操作建议:短期观望为主,IC低位多单可继续持有,关注中证500指数在6800附近的演化情况,建议继续持有多IC 空IH的跨品种套利。
AU2112收跌0.31%,AG2112收跌0.31%。今日美元偏强震荡,盘内一度突破92点位,中期美元预计将重拾涨势,对贵金属压制增强。今日十年期美债收益率重回1.5%下方,名义利率弱于通胀预期,实际利率回落,对贵金属压制减弱。在ETF持仓方面,6月28日全球最大黄金ETF—SPDR持仓减少2.91吨至1045.78吨,全球最大白银ETF—SLV持仓保持不变为17395.73吨。消息面上,多位欧洲央行官员发表讲话,其讲话均偏向,认为欧洲央行现在还没有加息空间,而目前美联储的多位官员则明显偏鹰。欧美央行货币政策的不一致性,可能进一步推动美元走强,令金价承压。对于美国现在面临的通胀问题,美联储夸尔斯表示美联储是有工具解决这一问题的。对于通胀,现在美联储多数官员均持可控态度,所以重点就在就业,关注本周五晚间公布的大非农就业数据,这将决定着接下来美联储缩债的时间和进程。技术上,伦敦金有效突破1800支撑位,偏弱运行,伦敦银维持区间震荡。
操作建议:黄金关注伦敦金在1760附近的支撑位,前期左侧布局的空单继续持有,止跌企稳后可择机布局空单;白银暂时观望为主。
焦炭市场暂稳运行,为迎接七一建党百年大庆,各主产地不少焦企业收到节日期间(6月29日——7月1日)焖炉以及限产的通知,且期间禁止汽运发运,焦炭供给受环保及煤源紧张影响下降较为明显,厂内多即产即销。钢厂方面,河北区域部分钢厂受七一影响生产负荷下降,需求端同步收紧,且考虑钢材季节性消费淡季以及盈利表现转差,不排除钢厂需求进一步下降,短期看焦炭稳中偏强为主,后期需进一步观察淡季高炉开工情况对焦炭需求端的影响。港口方面,港口可售资源有限,焦炭基本面延续偏紧格局,港口准一级报价暂稳在2850元/吨左右。
操作建议:近期钢焦企业齐限产,但焦企限产力度明显大于钢厂,港口贸易利润即将打开,焦炭后期偏紧运行,遇大幅回落后不可过分悲观。
现货端,阿曼原油报价74.12美元/桶(日+0.48美元/桶),迪拜原油报价74.10美元/桶(日+0.5美元/桶),中国胜利原油报价74.79美元/桶(日+0.12美元/桶)。宏观方面,当地时间6月24日,伊朗与国际原子能机构达成的临时技术协议到期,伊朗外交部发言人哈提卜扎德6月28日在周例行记者会上就此回应称,议会制定的《反战略制裁法案》对政府提出的要求是非常明确的,目前关于伊朗与国际原子能机构之间的临时技术协议是否延期,以及根据这一协议过去4个月在伊朗内所拍摄到的监控资料是否删除,都尚未作出决定。美国空袭伊朗支持的伊拉克和叙利亚民兵组织,料使核谈判形势变得更为复杂。美伊谈判最近并未利好消息放出,短期在一定程度上支撑原油价格。供应端,6月28日,消息人士表示,俄罗斯6月迄今石油产量较5月平均水平下降,尽管油价上涨,且OPEC+减产力度有所缓和。消息人士称,6月1-27日,俄罗斯凝析油产量为1042万桶/日,5月平均产量1045万桶/日。俄罗斯5月凝析油产量也较4月份小幅下降。5月份,俄罗斯的OPEC+限产协议执行率接近100%,这意味着该国的限产执行率在6月将超过目标。目前在OPEC+内部分为OPEC联盟和俄罗斯,数据显示俄罗斯的减产执行率接近100%,利好原油价格上涨。需求端,6月28日,DDelta变异毒株致全球新冠病例激增,多国重启限制措施。欧洲疾控中心估计,到8月初,欧盟新增感染病例的70%可能由Delta毒株引起,到8月底可能达到90%。美国传染病学家福奇称,该毒株是对控制新冠病毒努力的“最大威胁”,并敦促加快疫苗接种。为遏制新冠变异病毒德尔塔毒株进一步蔓延,多国25日恢复或加强防疫限制措施,本已经成功抵御新冠病毒的澳大利亚和以色列重新实施限制措施。这种变异毒株同样威胁非洲、中亚和东南亚等地,世界卫生组织警告各国不要放松警惕。近期市场关注的焦点都在OPEC周四的会议,且目前Delta病毒在不断蔓延,OPEC内部已经引起警惕。总体来看,布伦特原油目前走势震荡,国内原油偏弱走势,近期关注OPEC会议决议。
现货端,神华宁煤1102K拉丝报价8330元/吨(较昨日维稳),上海赛科S1003拉丝报价8500元/吨(较昨日维稳)。供应端,PP开工率89.54%,拉丝排产33.1%,纤维料排产7.81%。装置方面,泉州炼厂、神华宁煤恢复开车。进口方面,聚丙烯5月进口量34.2万吨,环比上月下降3.11%,同比去年同期下降46.03%。7月PP计划新增投产产能200万吨,占今年新增产能35%,占去年表需6.7%。关注后续PP端装置投产的进度和出合格产品的节奏。需求端,塑编行业整体开工率回升1%至48%。BOPP价格回升50-100元/吨,开工率59.64%,新增订单有所好转,订单排产7-10天。出口方面,聚丙烯5月出口量18.24万吨,环比上月下降31.63%,同比去年同期上升565.7%。库存方面,主要生产商石化聚烯烃库存61万吨,较周四下降3万吨,同比2019年同期减少4.5万吨,处于历史低位。总体来说,6月新产能投放叠加检修减量,供给增量,终端处在需求淡季,需求疲软,整体偏弱窄幅震荡为主。
操作建议:PP2109合约长期建议背靠8550附近做空,短期建议(8420,8550)区间操作为主。
鸡蛋2109合约日内涨0.12%,收盘4822元/500千克;中国褐壳蛋均价3.93元/斤,较上个工作日回升0.03元/斤。供应端目前适龄老鸡数量有所下降,加上部分养殖户压栏惜售,淘鸡出栏减少;但目前淘汰鸡平均淘汰日龄小幅回落,老鸡延淘的现象稍有好转,整体淘汰量预计低位维持。需求端目前暂时缺乏节日利好因素拉动,高温高湿影响下走货速度不快,出货稍有压力,加上各大学校陆续放假,食堂采购也会减少,消费愈加平淡,预计鸡蛋价格弱势运行,不过目前整体供需压力不大,且蛋价下跌后养殖成本有进一步回落的可能,养殖户维持微利润,抗价惜售情绪支撑蛋价,月底梅雨季节结束后有望开始夏季上涨行情。但需要注意的是,今年3~5月补栏环比增加,随着这部分补栏雏鸡逐渐进入开产,也就是从8月开始,在产蛋鸡存栏量或将高于预期数量,因此蛋价上行空间或将小于此前预期,持续关注后续淘汰量是否超过预期。盘面来看,鸡蛋2109今日全天震荡运行,日线转阴保持在盘中均线上方,目前延续区间震荡。
操作建议:短期鸡蛋09合约宽幅震荡运行,建议(4670,4900)区间高抛低吸操作,同时因单边行情较难把握,可考虑持有多09,空07跨期套利策略。
苹果2110合约日内跌1.31%,收盘价6124元/吨,现货山东栖霞富士4800元/吨,目前好货不多,价格稳中有涨。产区库存富士整体交易氛围一般,客商存货多是自提发市场,果农货随行交易,好货价格稳定,一般货以质论价,调货客商按需补货,交易量不大。而对新季苹果来说,产区套袋仍在进行,整体产量预估结果并不明朗,存在部分减产预期,但减产幅度及总量暂时没有确定;即使存在减产预期,今年仍是苹果生产大年,供应仍是超出需求所能消化的程度,加上国内消费逐年走弱,国际出口因新冠疫情全球肆虐仍较疲软,供需格局预计较难改变。盘面来看苹果2110今日开盘维持横盘整理,盘中空头增仓再度下跌,目前暂无利好消息,预计苹果弱势局面难改。
操作建议:苹果10合约短期延续震荡偏弱格局,操作上建议持有高位空单,无仓者逢反弹做空。返回搜狐,查看更多